In Kalifornien schlägt die US-Kavallerie brutal die Revolte der mexikanischen Bauern nieder, die von den Amerikanern enteignet werden sollen. Der sich im bürgerlichen Leben als jämmerlicher Feigling tarnende, sehr wohlhabende Don José de la Torre (Frank Latimore) tritt unter einer Maske als Zorro auf und versucht seine Landsleute zu beschützen. Als er einen der für das Massaker Verantwortlichen, einen Sergeant, dabei töten muss. führt seine verwegene Aktionen zur Verhaftung eines Kriminellen, der - ebenfalls als Zorro verkleidet - seine Verbrechen begeht. Der Bruder (Robert Hundar) des Schurken kann Don Josés geliebte Ehefrau María (María Luz Galicia) entführen und will Zorro so zwingen sich ihm zu stellen …
Bei dem Abenteuerfilm handelt es sich um die Fortsetzung zu „Zorro, das Geheimnis von Alamos“.